PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o., Hvězdova 1734/2c, 140 00 Praha 4, Česká republika
T: +420 251 151 111, www.pwc.com/cz
PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o., se sídlem Hvězdova 1734/2c, 140 00 Praha 4, IČ: 40765521, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl C, vložka 3637 a v seznamu auditorských společností u Komory auditorů České republiky pod evidenčním číslem 021.
Image should be here
Zpráva nezávislého auditora
společníkovi HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Zpráva o auditu účetní závěrky
Náš výrok
Podle našeho názoru účetní závěrka podává věrný a poctivý obraz finanční pozice společnosti HB Reavis Finance CZ II, s.r.o., se sídlem Panská 854/2, Nové Město, Praha 1 („Společnost“) k 31. prosinci 2021 a její finanční výkonnosti a jejích peněžních toků za rok končící 31. prosince 2021 v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví ve znění přijatém Evropskou unií.
Předmět auditu
Účetní závěrka Společnosti se skládá z:
• výkazu finanční pozice k 31. prosinci 2021,
• výkazu zisku a ztráty a úplného výsledku za rok končící 31. prosince 2021,
• výkazu změn vlastního kapitálu za rok končící 31. prosince 2021,
• výkazu peněžních toků za rok končící 31. prosince 2021,
• přílohy účetní závěrky, která obsahuje podstatné účetní metody a další vysvětlující informace.
Základ pro výrok
Audit jsme provedli v souladu se zákonem o auditorech, nařízením Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 537/2014 („nařízení EU“) a auditorskými standardy Komory auditorů České republiky, kterými jsou Mezinárodní standardy auditu doplněné a upravené souvisejícími aplikačními doložkami (společně „auditorské předpisy“). Naše odpovědnost stanovená těmito předpisy je podrobněji popsána v oddílu Odpovědnost auditora za audit účetní závěrky.
Domníváme se, že důkazní informace, které jsme shromáždili, poskytují dostatečný a vhodný základ pro vyjádření našeho výroku.
Nezávislost
V souladu s Mezinárodním etickým kodexem pro auditory a účetní odborníky (včetně Mezinárodních standardů nezávislosti) vydaným Radou pro mezinárodní etické standardy účetních („kodex IESBA“) a přijatým Komorou auditorů České republiky, se zákonem o auditorech a nařízením EU jsme na Společnosti nezávislí a splnili jsme i další etické povinnosti vyplývající z kodexu IESBA, ze zákona o auditorech a nařízení EU.
2
Image should be here
Přístup k auditu
Přehled
Celková hladina významnosti je stanovena jako 1 % celkových aktiv, což činí 13,6 milionu Kč.
Návratnost pohledávky z úvěru spřízněné straně
Při plánování auditu jsme stanovili hladinu významnosti a vyhodnotili rizika výskytu významné nesprávnosti v účetní závěrce. Konkrétně jsme určili oblasti, ve kterých vedení uplatnilo svůj úsudek, např. v případě významných účetních odhadů, které zahrnují stanovení předpokladů a posouzení budoucích skutečností, které jsou z podstaty nejisté. Tak jako v případě všech našich auditů jsme se zaměřili také na rizika obcházení vnitřních kontrol vedením, včetně vyhodnocení toho, zda nebyla zjištěna předpojatost, jež by vytvářela riziko výskytu významné nesprávnosti z důvodu podvodu.
Hladina významnosti
Rozsah našeho auditu byl ovlivněn použitou hladinou významnosti. Audit je plánován tak, abychom získali přiměřenou jistotu, že účetní závěrka neobsahuje významnou nesprávnost způsobenou podvodem nebo chybou. Nesprávnosti jsou považovány za významné, pokud lze reálně předpokládat, že by jednotlivě nebo v souhrnu mohly ovlivnit ekonomická rozhodnutí, která uživatelé účetní závěrky na jejím základě přijmou.
Na základě našeho odborného úsudku jsme stanovili určité kvantitativní hladiny významnosti, včetně celkových hladin významnosti vztahujících se k účetní závěrce jako celku (viz tabulku níže). Na jejich základě jsme, společně s kvalitativním posouzením, určili rozsah našeho auditu, včetně povahy, načasování a rozsahu auditních postupů, a vyhodnotili dopad zjištěných nesprávností individuálně i v souhrnu na účetní závěrku jako celek.
Celková hladina významnosti pro Společnost
Hladina významnosti představuje 13,6 milionu Kč.
Jak byla stanovena
Hladina významnosti pro Společnost byla stanovena jako 1 % celkových aktiv
Zdůvodnění použitého základu pro stanovení významnosti
Společnost vydala dluhopisy, a takto získané prostředky následně půjčila své spřízněné straně. Vzhledem k tomuto charakteru činnosti Společnosti považujeme za vhodné stanovení hladiny významnosti na základě celkových aktiv
Hlavní záležitosti auditu
Hlavní záležitosti auditu jsou záležitosti, které byly podle našeho odborného úsudku při auditu účetní závěrky za běžné období nejvýznamnější. Těmito záležitostmi jsme se zabývali v kontextu auditu účetní závěrky jako celku a v souvislosti s utvářením názoru na tuto účetní závěrku. Samostatný výrok k těmto záležitostem nevyjadřujeme.
Image should be here
Hladina významnosti
Image should be here
Hlavní záležitosti auditu
3
Image should be here
Hlavní záležitost auditu
Jak audit pracoval s hlavní záležitostí auditu
Návratnost pohledávky z úvěru spřízněné straně
Úvěrová pohledávka vůči spřízněné straně HB Reavis Holding S.A. představuje téměř celá aktiva společnosti. Z tohoto důvodu si hodnota pohledávky vyžadovala významnou část pozornosti auditora.
Existenci a hodnotu pohledávky jsme kromě kontroly na úvěrovou smlouvu a uskutečněné platby také ověřili konfirmac í pohledávek a závazků vykonávané v rámci všech společností konsolidovaných skupinou HB Reavis Holding S.A. k 31. prosinci 2021. Zároveň jsme na základě našich znalostí skupiny HB Reavis a auditované konsolidované závěrky HB Reavis Holding S.A. k 31. prosinci 2021 posoudili, že opravná položka k úvěrové pohledávce k rozvahovému dni byla vytvořena v dostatečné hodnotě v souladu s požadavky IFRS 9.
Jak jsme stanovili rozsah auditu?
Rozsah auditu jsme stanovili tak, abychom získali dostatečné informace, které nám umožní vyjádřit výrok k účetní závěrce jako celku. Vzali jsme v úvahu strukturu Společnosti, její účetní procesy a kontroly a specifika odvětví, ve kterém Společnost působí.
Ostatní informace
Za ostatní informace odpovídá statutární orgán Společnosti. Jak je definováno v § 2 písm. b) zákona o auditorech, ostatními informacemi jsou informace uvedené ve výroční zprávě mimo účetní závěrku a naši zprávu auditora.
Náš výrok k účetní závěrce se k ostatním informacím nevztahuje. Přesto je součástí našich povinností souvisejících s auditem účetní závěrky seznámení se s ostatními informacemi a posouzení, zda ostatní informace nejsou ve významném nesouladu s účetní závěrkou či s našimi znalostmi o Společnosti získanými během auditu nebo zda se jinak tyto informace nejeví jako významně nesprávné. Také jsme posoudili, zda ostatní informace byly ve všech významných ohledech vypracovány v souladu s příslušnými právními předpisy. Tímto posouzením se rozumí, zda ostatní informace splňují požadavky právních předpisů na formální náležitosti i na postup vypracování ostatních informací v kontextu významnosti.
Na základě provedených postupů v průběhu našeho auditu, do míry, již dokážeme posoudit, jsou dle našeho názoru:
• ostatní informace, které popisují skutečnosti, jež jsou též předmětem zobrazení v účetní závěrce, ve všech významných ohledech v souladu s účetní závěrkou a
• ostatní informace vypracované v souladu s právními předpisy.
Dále jsme povinni uvést, zda na základě poznatků a povědomí o Společnosti a o prostředí, v němž působí, k nimž jsme dospěli při provádění auditu, ostatní informace neobsahují významné nesprávnosti. Žádnou významnou nesprávnost jsme nezjistili.
Odpovědnost statutárního orgánu a dozorčí rady Společnosti za účetní závěrku
Statutární orgán Společnosti odpovídá za sestavení účetní závěrky podávající věrný a poctivý obraz v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví ve znění přijatém Evropskou unií, a za takový vnitřní kontrolní systém, který považuje za nezbytný pro sestavení účetní závěrky tak, aby neobsahovala významné nesprávnosti způsobené podvodem nebo chybou.
4
Image should be here
Při sestavování účetní závěrky je statutární orgán Společnosti povinen posoudit, zda je Společnost schopna nepřetržitě trvat, a pokud je to relevantní, popsat v příloze účetní závěrky záležitosti týkající se jejího nepřetržitého trvání a použití předpokladu nepřetržitého trvání při sestavení účetní závěrky, s výjimkou případů, kdy statutární orgán plánuje zrušení Společnosti nebo ukončení její činnosti, resp. kdy nemá jinou reálnou možnost než tak učinit.
Za dohled nad procesem účetního výkaznictví odpovídá dozorčí rada Společnosti.
Odpovědnost auditora za audit účetní závěrky
Naším cílem je získat přiměřenou jistotu, že účetní závěrka jako celek neobsahuje významnou nesprávnost způsobenou podvodem nebo chybou a vydat zprávu auditora obsahující náš výrok. Přiměřená míra jistoty je velká míra jistoty, nicméně není zárukou, že audit provedený v souladu s auditorskými předpisy ve všech případech v účetní závěrce odhalí případnou existující významnou nesprávnost. Nesprávnosti mohou vznikat v důsledku podvodů nebo chyb a považují se za významné, pokud lze reálně předpokládat, že by jednotlivě nebo v souhrnu mohly ovlivnit ekonomická rozhodnutí, která uživatelé účetní závěrky na jejím základě přijmou.
Při provádění auditu v souladu s auditorskými předpisy je naší povinností uplatňovat během celého auditu odborný úsudek a zachovávat profesní skepticismus. Dále je naší povinností:
• Identifikovat a vyhodnotit rizika významné nesprávnosti účetní závěrky způsobené podvodem nebo chybou, navrhnout a provést auditorské postupy reagující na tato rizika a získat dostatečné a vhodné důkazní informace, abychom na jejich základě mohli vyjádřit výrok. Riziko, že neodhalíme významnou nesprávnost, k níž došlo v důsledku podvodu, je větší než riziko neodhalení významné nesprávnosti způsobené chybou, protože součástí podvodu mohou být tajné dohody, falšování, úmyslná opomenutí, nepravdivá prohlášení nebo obcházení vnitřních kontrol.
• Seznámit se s vnitřním kontrolním systémem Společnosti relevantním pro audit v takovém rozsahu, abychom mohli navrhnout auditorské postupy vhodné s ohledem na dané okolnosti, nikoli abychom mohli vyjádřit názor na účinnost jejího vnitřního kontrolního systému.
• Posoudit vhodnost použitých účetních pravidel, přiměřenost provedených účetních odhadů a informace, které v této souvislosti statutární orgán Společnosti uvedl v příloze účetní závěrky.
• Posoudit vhodnost použití předpokladu nepřetržitého trvání při sestavení účetní závěrky statutárním orgánem, a to, zda s ohledem na shromážděné důkazní informace existuje významná nejistota vyplývající z událostí nebo podmínek, které mohou významně zpochybnit schopnost Společnosti trvat nepřetržitě. Jestliže dojdeme k závěru, že taková významná nejistota existuje, je naší povinností upozornit v naší zprávě na informace uvedené v této souvislosti v příloze účetní závěrky, a pokud tyto informace nejsou dostatečné, vyjádřit modifikovaný výrok. Naše závěry týkající se schopnosti Společnosti trvat nepřetržitě vycházejí z důkazních informací, které jsme získali do data naší zprávy. Nicméně budoucí události nebo podmínky mohou vést k tomu, že Společnost ztratí schopnost trvat nepřetržitě.
• Vyhodnotit celkovou prezentaci, členění a obsah účetní závěrky, včetně přílohy, a dále to, zda účetní závěrka zobrazuje podkladové transakce a události způsobem, který vede k věrnému zobrazení.
Naší povinností je informovat statutární orgán a dozorčí radu mimo jiné o plánovaném rozsahu a načasování auditu a o významných zjištěních, která jsme v jeho průběhu učinili, včetně zjištěných významných nedostatků ve vnitřním kontrolním systému.
Dále je naší povinností vybrat na základě záležitostí, o nichž jsme informovali dozorčí radu, ty, které jsou z hlediska auditu účetní závěrky za běžný rok nejvýznamnější, a které tudíž představují hlavní záležitosti auditu, a tyto záležitosti popsat v této zprávě. Tato povinnost neplatí, když právní předpisy zakazují zveřejnění takové záležitosti nebo pokud ve zcela výjimečném případě usoudíme, že bychom o dané záležitosti neměli v naší zprávě informovat, protože lze reálně očekávat, že možné negativní dopady zveřejnění převáží nad přínosem z hlediska veřejného zájmu.
5
Image should be here
Image should be here
Zpráva o jiných požadavcích stanovených právními předpisy
Informace vyžadované nařízením EU
V souladu s článkem 10 odst. 2 nařízení EU uvádíme následující informace vyžadované nad rámec Mezinárodních standardů auditu:
Soulad výroku s dodatečnou zprávou výboru pro audit
Potvrzujeme, že náš výrok auditora je v souladu s dodatečnou zprávou pro výbor pro audit Společnosti, kterou jsme vyhotovili dnes dle článku 11 nařízení EU.
Určení auditora a délka provádění auditu
Auditorem Společnosti pro rok 2021 nás dne 8. února 2022 jmenovala valná hromada Společnosti. Auditorem Společnosti jsme nepřetržitě 1 rok.
Poskytnuté neauditorské služby
Prohlašujeme, že síť PwC neposkytla Společnosti neauditorské služby zakázané článkem 5 (1) nařízení EU ve znění upraveném českými předpisy dle článku 5 (3) nařízení EU.
Společnosti jsme mimo povinného auditu poskytli následující služby neuvedené v příloze účetní závěrky nebo ve výroční zprávě:
Ověření prospektu emise dluhopisů.
Partnerem odpovědným za zakázku, jejímž výsledkem je tato zpráva nezávislého auditora,
je Ing. Petr Kříž FCCA.
26. dubna 2022
PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o.
zastoupená partnerem
Ing. Petr Kříž FCCA
statutární auditor, evidenční č. 1140
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
HB R
eavis Finance CZ II, s.r.o.
Výroční zpráva emitenta za rok 2021
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Obsah
ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA
ZPRÁVA O EMITENTOVI ........................................................................................................................ 1
Obecné údaje o emitentovi .................. ...................... ..................... ...................... ..................... ............... 1
Vlastnická struktura ................................................................................................................ .................. 2
Analýza rozvahy a výnosů, údaje o kapitálu ............................................................................................ 2
Financování ............................................................................................................................ .................. 3
OSTATNÍ INFORMACE ........................................................................................................................... 3
Informace o soudních a rozhodčích řízeních ........................................................................................... 3
Významné smlouvy .............................................................................................................................. .... 3
Odměny účtované auditory ...................................................................................................................... 3
ORGÁNY SPOLEČNOSTI HB REAVIS FINANCE CZ II, S.R.O. ........................................................... 3
Valná hromada ....................................................................................................................... .................. 3
Jednatelé ........................................................................................................................ ...................... .... 4
Management společnosti ......................................................................................................................... 4
Principy odměňování členů statutárních orgánů společnosti HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. ................ 4
Vnitřní kontroly a přístupy k rizikům ......................................................................................................... 4
Kodex řízení a správy společností ........................................................................................................... 6
ZPRÁVA O VZTAZÍCH ............................................................................................................................ 7
KONSOLIDOVANÉ SPOLEČNOSTI V RÁMCI SKUPINY HB REAVIS ................ ...................... ........... 9
ÚČETNÍ ZÁVĚRKA K 31. PROSINCI 2021 .......................................................................................... 12
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Osoby odpovědné za výroční zprávu emitenta 2021
Čestné prohlášení
Při vynaložení veškeré přiměřené péče podává výroční zpráva emitenta podle našeho nejlepšího vědomí
věrný a poctivý obraz o finanční situaci, podnikatelské činnosti a výsledcích hospodaření společnosti
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. (dále jen „Společnost“) za rok 2021 a o vyhlídkách jejího budoucího vývoje
finanční situace, podnikatelské činnosti a výsledků hospodaření.
Údaje uvedené v tomto dokumentu odpovídají skutečnosti a žádné podstatné okolnosti, které by mohly
ovlivnit přesné a správné posouzení Společnosti, nebyly vynechány.
V Bratislavě dne 26. dubna 2022
………………………
Mgr. Peter Andrašina, jednatel
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
1
Zpráva o emitentovi
Společnost byla založena za účelem emise dluhopisů a její hlavní činností je poskytování
vnitroskupinového financování ve skupině HB Reavis. Jedná se o integrovanou developerskou skupinu
zabývající se výstavbou komerčních nemovitostí. Skupina HB Reavis zveřejňuje konsolidované
hospodářské výsledky včetně výroční zprávy na svých internetových stránkách:
https://hbreavis.com/cz/investori/. Výroční zpráva Skupiny HB Reavis obsahuje podrobné informace o
hospodaření a podnikatelské činnosti za rok 2021 a bude na výše uvedené internetové adrese od května
2022. Skupina též zveřejňuje pololetně podrobné informace o hospodářské činnosti a podnikatelských
aktivitách, které jsou taktéž k dispozici k nahlédnutí na výše uvedené internetové adrese. Trendy, které
Společnost a skupinu HB Reavis ovlivňují, se projevují zejména na trhu kancelářských nemovitostí a trhu
maloobchodních nemovitostí.
Významné události
Na konci roku 2019 se objevil nový virus způsobující těžký akutní respirační syndrom („covid-19“) a po
celém světě se začala šířit infekce. Následně dne 11. března 2020 Světová zdravotnická organizace
(„WHO“) prohlásila tuto situaci za pandemii, a národní vlády zavedly řadu postupů a opatření k boji proti ní.
V důsledku toho se běžná hospodářská činnost téměř zastavila což mělo vážní omezující důsledky pro
podnikání.
I když přesný dlouhodobý dopad covid-19 na světové ekonomiky, různá průmyslová odvětví a zejména na
Skupinu není znám, vedení se zaměřilo na vybrané klíčové oblasti a testovalo několik scénářů, aby zjistilo,
jak je Skupina odolná vůči negativním dopadům covid-19. Více detailů k scénářů
m a samotnému posouzení
je popsáno v příloze k účetní závěrce v části Východiska pro sestavení účetní závěrky.
V únoru 2022 vypukl ozbrojený konflikt na Ukrajině, v důsledku čehož byly ze strany Evropské unie, USA
a jiných zemí uvaleny sankce na Ruskou federaci. Společnost ani skupina HB Reavis není aktivní na těchto
trzích a nemá významné nájemce pocházející z těchto trhů.
I když nelze přesně předpovědět dopad těchto událostí a není reálné posoudit všechny možné budoucí
důsledky pro Skupinu, na základě analýz a hodnocených scénářů se Skupina domnívá, že její finanční
situace jí umožní přečkat současné narušení ekonomického prostředí. Finanční situace Skupiny HB Reavis
má přímý dopad na schopnost Společnosti plnit své závazky.
Společnost bude i nadále sledovat vývoj situace a jeho dopad na Skupinu a Společnost, včetně jejích
operací, úvěrových nástrojů a dluhových kovenantů a hodnot a odhadů vykázaných v účetní závěrce a
výroční zprávě Společnosti.
Obecné údaje o emitentovi
Údaje o emitentovi jsou uvedeny v příloze účetní závěrky v bodě 1 Všeobecné informace. Společnost byla
založena za účelem emise dluhopisů a její hlavní činností je poskytování vnitroskupinového financování
skupině HB Reavis.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
2
Kontaktní údaje:
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Panská 854/2, Nové Město,
110 00 Praha 1
IČ: 094 96700
LEI: 31570044I9YX7ED65G94
Tel: +420 702 211 598
Fax: +420 225 001 901
https://hbreavis.com/bond/hbreavisfinanceczii/
Statutární orgány
Jednateli Společnosti:
Peter Andrašina
Mgr. Peter Malovec
Mgr. Štefan Stanko
Vlastnická struktura
Společnost byla po celé období roku 2021 součástí skupiny HB Reavis, ve které je ovládající osobou HB
Reavis Holding S.A. Jediným společníkem Společnosti je společnost HB REAVIS GROUP B.V., se sídlem
Claude Debussylan 10, Amsterdam 1082MD, Nizozemské království, registrovaná v obchodním registru
Obchodní komory v Amsterdamu, reg. číslo: 34286245 (dále jen „HB Reavis Group B.V.“).
Zpráva o vztazích, která je součástí této výroční zprávy emitenta uvádí detailní popis skupiny a postavení
Společnosti ve skupině.
Analýza rozvahy a výnosů, údaje o kapitálu
K 31. prosinci 2021 Společnost vykázala celková aktiva ve výši 1 366 331 tisíc Kč, závazky v celkové výši
1 540 261 tisíc Kč, přičemž úplný výsledek za rok činil ztrátu 174 089 tisíc Kč. Značná část ztráty byla
zapříčiněna účtováním opravné položky k půjčce spřízněné osobě (viz bod 5.1 účetní závěrky) a kurzovými
ztrátami CZK vůči EUR (viz bod 7 účetní závěrky).
Základní kapitál Společnosti je tvořen vkladem jediného společníka ve výši 50 tisíc Kč. Podíl společníka je
definován v bodě 5.4 přílohy účetní závěrky.
Hospodářský výsledek a vlastní kapitál, který je tvořen základním kapitálem a nerozděleným ziskem, budou
do budoucna ovlivněny vývojem kurzu Kč vůči EUR. Oproti roku 2020 se vlastní kapitál snížil o 174 089
tisíc Kč, tedy o úplný výsledek roku 2021.
Společnost k 31.12.2021 vykázala záporný vlastní kapitál ve výši 173 930 tisíc CZK. Vedení Společnosti je
rozhodnuto zajistit, aby náklady, výnosy a vlastní kapitál Společnosti byly v rámci skupiny HB REAVIS
řízené tak, aby Společnost dosáhla dostate
čně pozitivní vlastní kapitál.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
3
Analýza rozvahy a výnosů, údaje o kapitálu (pokračování)
Výnosy společnosti jsou tvořeny pouze úrokovými výnosy z poskytnuté půjčky ve výši 68 964 tis. Kč.
Další číselné údaje a informace o finanční situaci, podnikatelské činnosti a výsledcích hospodaření za
uplynulé účetní období jsou v přiložené účetní závěrce.
Společnost předpokládá pokračovat v činnosti v dohledné době, přičemž její dluhopisy jsou garantovány
HB Reavis Holding S.A.
Financování
Údaje o dluhopisech
Podrobný rozpis emise dluhopisů:
ISIN CZ0003528911
Datum vydání 8.1.2021
Datum splatnosti 8.1.2025
Nominální hodnota 1 dluhopisu CZK 10
Počet vydaných dluhopisů 149 170 000
Celková nominální hodnota CZK 1 491 700 000
Úroková sazba 4,85% p.a.
Podoba dluhopisů Zaknihované
Trh Burza cenných papírů Praha
Ostatní informace
Informace o soudních a rozhodčích řízeních
Společnost HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. nebyla zapojena do právního, administrativního nebo
arbitrážního soudního řízení, které by mohlo mít významný dopad na její finanční situaci.
Významné smlouvy
Žádné smlouvy mimo smlouvy uzavřené v rámci běžného podnikání, které by měly významný vliv na
schopnost společnosti plnit závazky k vlastníkům dluhopisů, nebyly za období roku 2021 uzavřeny.
Odměny účtované auditory
Odměna auditora Společnosti za její statutární audit a jiné ověřovací služby za rok 2021 představovala 321
tisíc Kč, respektive 357 tisíc Kč.
Orgány společnosti HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Valná hromada
Valná hromada je nejvyšším orgánem společnosti HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. Do působnosti valné
hromady náleží rozhodnutí o otázkách, které zákon zahrnuje do působnosti valné hromady. Dále do
působnosti tohoto orgánu dle stanov společnosti zahrnujeme následující:
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
4
Ostatní informace (pokračování)
Valná hromada (pokračování)
- rozhodování o změně obsahu společenské smlouvy, nedochází-li k ní na základě jiné právní
skutečnosti,
- jmenování a odvolání likvidátora, včetně schvalování smlouvy o výkonu funkce a poskytování
plnění dle § 61 ZOK
- rozhodování o zrušení společnosti likvidací
- rozhodování o pachtu závodu společnosti nebo takové jeho části, k jejímuž zcizení se vyžaduje
souhlas valné hromady podle zákona,
- udělování pokynům jednatelům a schvalování koncepce podnikatelské činnosti společnosti (včetně
jednacího řádu pro jednatele), nejsou-li v rozporu s právními předpisy; valná hromada může
zejména zakázat jednatelům společnosti určitá právní jednání, je-li to v zájmu společnosti.
Společnost má jediného společníka, který vykonává působnost valné hromady v rozsahu výše
stanoveném. Valná hromada je usnášeníschopná, jsou-li přítomni společníci, kteří mají alespoň 50 % všech
hlasů. Každý společník má 1 hlas na každou 1 Kč svého vkladu.
Jednatelé
Statutárním orgánem Společnosti jsou jednatelé. Ve funkci jsou tři jednatelé, kteří zastupují Společnost
každý samostatně. K rozhodnutí o obchodním vedení Společnosti se vyžaduje souhlas většiny jednatelů.
Jednatele volí a odvolává valná hromada, resp. jediný společník Společnosti. Do působnosti jednatelů patří
rozhodování o veškerých otázkách Společnosti, které jsou vyhrazeny jednatelům podle zakladatelské
listiny Společnosti, právních předpisů anebo rozhodnutí valné hromady, resp. jediného společníka
Společnosti, především pak obchodní vedení Společnosti.
Management společnosti
V roce 2021 byli managementem společnosti jednatelé společnosti HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Pracoviště managementu Společnosti se nachází na adrese Panská 854/2, Praha.
Principy odměňování členů statutárních orgánů společnosti HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Společnost HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. nemá stanoveny žádné principy odměňování členů statutárních
orgánů. Členové managementu Společnosti neměli za rok 2021 žádné peněžní ani nepeněžní příjmy kromě
mzdy, kterou pobírali jako zaměstnanci Skupiny. Odměny za výkon funkce členům dozorčí rady za rok
2021 představovaly 65 tisíc Kč.
Prohlášení
U členů statutárních orgánů společnosti HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. neexistují žádné střety zájmů.
Vnitřní kontroly a přístupy k rizikům
S ohledem na limitovaný charakter činnosti Společnosti nemá Společnost stanovené žádné zásady a
postupy vnitřní kontroly a pravidla přístupu k rizikům, kterým je nebo může být vystavena ve vztahu k
procesu účetního výkaznictví.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
5
Ostatní informace (pokračování)
Vnitřní kontroly a přístupy k rizikům (pokračování)
Rizikové faktory, které se k prosinci roku 2021 vztahují ke Společnosti, zahrnují především riziko
krátkodobého nedostatku likvidních prostředků k úhradě splatných dluhů Společnosti, kterému je
Společnost vystavena v případě opožděných plateb jistiny a úroků v souvislosti s poskytnutými úvěry ve
Skupině HB Reavis. V případě Společnosti je riziko spojeno se schopností Skupiny HB Reavis splácet včas
své závazky, vzhledem k tomu, že prostředky získané z emise dluhopisů Společnost poskytla výhradně
prostřednictvím vnitroskupinového financování společnosti HB Reavis Holding S.A. Společnost je zcela
závislá na likviditě skupiny HB Reavis Holding S.A.
Finanční rizika nejsou řízena na úrovni Společnosti, ale za Skupinu na úrovni HB Reavis Holding S.A. a
jsou podrobněji popsána v bodě 7 přílohy účetní závěrky.
VÝBOR PRO AUDIT
Dle bodu 11.1 přílohy IV Nařízení Komise (ES) č. 809/2004, ze dne 29.dubna 2004 a ve smyslu §44 zákona
č. 93/2009 Sb., o auditorech má Společnost jakožto emitent kótovaného cenného papíru povinnost zřídit
výbor pro audit, jelikož je subjektem veřejného zájmu.
Výbor pro audit byl zřízen v souladu s §44 odst. 2 zákona č. 93/2009 Sb., o auditorech na základě
rozhodnutí Valné hromady Společnosti dne 15. ledna 2021. Výbor pro audit tvoří odborně způsobilí členové,
Ing. Peter Vážan, Ing. Milan Petr a Ing. Eva Petrýdesová jako nezávislá členka tohoto výboru. Přehled
relevantních informací o jednotlivých členech výboru je uveden níže.
Pravomoci výboru pro audit Společnosti jsou v souladu s §44a a §44aa zákona č. 93/2009 Sb., o auditorech
a zahrnují všechny v zákonu zmíněná práva a povinnosti.
Ing. Peter Vážan
Vzdělání/praxe: získal vysokoškolské vzdělání druhého stupně v oboru Finance, bankovnictví a financování
na Fakultě financí Univerzity Mateja Bela v Banské Bystrici. V roce 2008 se stal členem ACCA. Od roku
2000 působil ve společnosti PricewaterhouseCoopers Slovensko, s.r.o. na oddělení auditu. PwC opustil v
roku 2009 z pozice manažera auditu, od té doby pracuje pro Skupinu HB Reavis jako vedoucí skupinového
učetnictví.
Vedle působení ve funkci člena výboru pro audit Emitenta působí Peter Vážan ve funkci člena dozorčí rady
společností HB REAVIS Finance SK III s. r. o., HB REAVIS Finance SK IV s. r. o., HB REAVIS Finance SK
V s.r.o., HB REAVIS Finance SK VI s.r.o., HB REAVIS Finance SK VII s.r.o., HB REAVIS Finance SK VIII,
s.r.o., HB REAVIS Finance SK IX s.r.o a zároveň ve funkcii člena výboru pro audit společnosti HB Reavis
Finance CZ, s.r.o.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
6
Ostatní informace (pokračování)
VÝBOR PRO AUDIT (pokračování)
Ing. Milan Petr
Vzdělání/praxe:. získal ekonomické vzdělání na Mendelově Univerzitě v Brně. Po škole 12 let působil v
PwC v Brně, Moskvě a Bratislavě. V rámci své auditorské praxe získat kvalifikaci auditora jak v ČR, tak ve
Velké Británii (FCCA). Po odchodu z PwC působil v představenstvu firmy Sporten a.s. V současné době
řídí českou pobočku firmy Chyronhego, aktivně se podílí na řízení evropských aktivit skupiny ChyronHego
prostřednictvím členství v představenstvech a globálně z role viceprezidenta má na starosti finance a
účetnictví.
Ing. Eva Petrýdesová
Vzdělání/praxe: získala vysokoškolské vzdělání druhého stupně v oboru Podnikový management na
Fakultě podnikového managementu Ekonomické univerzity v Bratislavě. Má víc než 18 roční praxi v auditu.
Ve společnosti PricewaterhouseCoopers Slovensko, s.r.o. působila od roku 1997 na různých pozicích na
oddělení auditu, přičemž v roce 2014 odcházela z pozice ředitele. Od roku 2011 až do svého odchodu
působila ve společnosti PricewaterhouseCoopers Slovensko, s.r.o. také jako jednatel. Je členem SKAU a
ACCA. V rámci auditorské praxe získala rozsáhlé zkušenosti v oblasti auditu, účetnictví, daní a poradenství.
Od roku 2015 se věnuje ekonomickému a finančnímu poradenství, a působí také v oblasti vzdělání.
Vedle působení ve funkci člena výboru pro audit Emitenta působí Eva Petrýdesová ve funkci člena dozorčí
rady společností HB REAVIS Finance SK III s. r. o., HB REAVIS Finance SK IV s. r. o., HB REAVIS Finance
SK V s.r.o., HB REAVIS Finance SK VI s.r.o., HB REAVIS Finance SK VII s.r.o., HB REAVIS Finance SK
VIII s.r.o, HB REAVIS Finance SK IX s.r.o. a zároveň ve funkcii člena výboru pro audit společnosti HB
Reavis Finance CZ, s.r.o. Též působí jako jednatelka společnosti EP Consulting & Partner s. r. o.
Kodex řízení a správy společností
Společnost HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. nepřijala závazně žádný kodex řízení a správy společnosti.
Společnost dodržuje všechna ustanovení podle zákona o obchodních korporacích týkající se práv
společníků. Důvodem, proč Společnost nepřijala ani nevytvořila žádný kodex, je velmi jednoduchá struktura
vlastnictví jediným společníkem.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
7
Zpráva o vztazích
Jednatel společnosti HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. se sídlem na adrese Panská 854/2, Nové Město, 110
00 Praha 1, IČ 094 96 700, zapsané v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze pod
spisovou značkou C 337101 (v této zprávě též „Společnost“) zpracoval následující zprávu o vztazích ve
smyslu ustanovení § 82 zákona č. 90/2012 Sb., o obchodních korporacích (dále jen „Zákon o obchodních
korporacích“), za účetní období kalendářního roku 2021 (dále „Rozhodné období“).
Společnost byla po celé období roku 2021 součástí skupiny HB Reavis (dále jen „Skupiny“), ve které je
ovládající osobou HB Reavis Holding S.A. (v této zprávě též jen „Ovládající osoba“). Konečnou ovládající
osobou Společnosti a Skupiny je pan Ivan Chrenko. Společnost HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. byla
v daném období nepřímo ovládána společností HB Reavis Holding S.A., se sídlem 21 Rue Glesener, L-
1631 Lucemburk prostřednictvím společnosti HB REAVIS GROUP B.V., se sídlem Claude Debussylan 10,
Amsterdam 1082MD, Nizozemské království, která je jediným vlastníkem Společnosti. Více informaci o
přímém a nepřímém ovládaní Společnosti jsou uvedeny v Poznámce 5.4 účetní závěrky. Údaje o struktuře
vztahů jsou uváděny k 31. prosinci 2021, a to dle informací dostupných statutárnímu orgánu Společnosti
jednajícímu s péčí řádného hospodáře.
Struktura vztahů
V souvislosti s požadavky vyplývající z §82 odst.2 písm. a) zákona č. 90/2012 Sb., o obchodních
společnostech a družstvech, ve znění pozdějších předpisů, je v příloze této zprávy o vztazích uveden
seznam propojených osob v rámci celé skupiny HB Reavis Holding S.A.
Úloha Emitenta ve Skupině. Hlavní činností Emitenta je poskytování vnitroskupinového financování, a to
prostřednictvím emise dluhopisů.
Způsob a prostředky ovládání. K ovládání Společnosti dochází zejména při rozhodování jediného
vlastníka v působnosti valné hromady.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
8
Zpráva o vztazích (pokračování)
Přehled vzájemných smluv v rámci Skupiny a přehled jednání učiněných na popud nebo v zájmu
Ovládající osoby nebo jí ovládaných osob. Na popud nebo v zájmu Ovládající osoby nebo jí ovládaných
osob Společnost poskytla půjčku společnosti HB Reavis Holding S.A. Detaily půjčky jsou uvedeny v bodě
5.1 a 7 přílohy k účetní závěrce. HB Reavis Holding S.A. zároveň poskytl Společnosti ručení vydaných
dluhopisů do maximální celkové částky 2 237 550 tisíc Kč. Transakce se spřízněnými stranami jsou
uvedeny v bodě 7 přílohy účetní závěrky.
Během období roku 2021 neučinila Společnost žádná další jednání, která se týkala majetku přesahujícího
10 % vlastního kapitálu
Posouzení újmy a jejího vyrovnání. Na základě smluv uzavřených v roku 2021 mezi Společností a
ostatními osobami ze skupiny HB Reavis, jiných jednání ani opatření, která byla v zájmu nebo na popud
těchto osob uskutečněna Společností v roku 2021, Společnosti nevznikla žádná újma.
Hodnocení vztahů a rizik v rámci skupiny HB Reavis. Společnosti vyplývají z účasti ve skupině HB
R
eavis zejména výhody. Skupina je předním evropským developerem nemovitostí. V současnosti
nevyplývá Společnosti z účasti ve skupině HB Reavis žádná zřejmá nevýhoda. Ze vztahů v rámci skupiny
HB Reavis neplynou pro Společnost žádná významná rizika, s výjimkou úhrad splatných dluhů Společnosti,
kterému je Společnost vystavena v souvislosti s poskytnutými úvěry skupině HB Reavis. Tato rizika jsou
však limitována garancí dluhopisů Společnosti ze strany HB Reavis Holding S.A.
_______________
Mgr. Peter Andrašina
31.
bře
zna 2
022
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
9
Konsolidované společnosti v rámci Skupiny HB Reavis
Číslo Dceřiná společnost
Funkční
měna Země
Procento vlastnického podílu a
hlasovacích práv
31.12.2021 31.12.2020
1 HB Reavis Holding S.A. (Parent Company) EUR Lucembursko N/A N/A
2 HB Reavis DE1 S.à r.l. EUR Lucembursko 100 100
3 HB Reavis DE3 S.à r..l EUR Lucembursko 100 100
4 HB Reavis Investment Management S.à r.l. EUR Lucembursko 100 100
5
Symbiosy Luxembourg S.a.r.l. (former: HB Reavis
Qubes Luxembourg Sarl; former: Evolution
Building Technologies S.à r.l.)
EUR Lucembursko 100 100
6
HB REAVIS REAL ESTATE INVESTMENT FUND
(until 27.4.2017 as HB Reavis Real Estate SICAV-
SIF)
EUR Lucembursko 100 100
7
HB Reavis Strategic Innovations Investments S.à
r.l. (former THREE House S.à r.l.)
EUR Lucembursko 100 100
8 HBR CE REIF LUX 3 S.à r.l.
EUR Lucembursko 100 100
9 HBR CE REIF LUX 4 S.à r.l.
EUR Lucembursko 100 100
10
HubHub Luxembourg S.à r.l. (former Tribazu S.à
r.l.)
EUR Lucembursko 100 100
11 ONE House S.à r.l.
GBP Lucembursko 100 100
12 SIXTYFIVE House S.à r.l.
GBP Lucembursko 100 100
13 THIRTYFIVE House S.à r.l.
GBP Lucembursko 100 100
14
UBX 2 Objekt Berlin S.à r.l. (former HB Reavis DE2
S.à r.l.
)
EUR Lucembursko 100 100
15
FORTYTWO House S.à r. l. (former HB Reavis
Finance LUX, S.à r.l
)
GBP Lucembursko 100 100
16 PropCo DE4 S.à r.l
EUR Lucembursko 100 100
17 More Luxembourg S.a.r. l.
EUR Lucembursko 100 100
18 Qubes Luxembourg S.à r.l.
EUR Lucembursko 100 100
19 HBR KI GP S.a r.l.
EUR Lucembursko 100 100
20 HB Reavis Investments Holding S.A.
EUR Lucembursko 100 -
21 HB REAVIS GROUP B.V.
EUR Nizozemsko 100 100
22 Twin Cit
y
Holdin
g
N.V. EUR Nizozemsko 100 100
23 WATERFIELD Mana
g
ement B.V. EUR Nizozemsko 100 100
24 HB Reavis RE B.V.
EUR Nizozemsko 100 100
25 HBR FINANCING LIMITED
EUR K
y
pr 100 100
26 HBR IM HOLDING LTD
EUR K
y
pr 100 100
27 HBR INVESTORS LTD EUR Kypr 100 100
28 HB REAVIS INVESTMENTS CYPRUS LIMITED EUR K
y
pr 100 -
29 10 Leake Street Ltd GBP UK 100 100
30 33 CENTRAL LIMITED GBP UK 100 100
31 4th Floor Elizabeth House Limited GBP UK 100 100
32 Elizabeth Property Holdings Ltd GBP UK 100 100
33 Elizabeth Property Nominee (No 1) Ltd GBP UK 100 100
34 Elizabeth Property Nominee (No 2) Ltd GBP UK 100 100
35 Elizabeth Propert
y
Nominee
(
No 3
)
Ltd GBP UK 100 100
36 Elizabeth Property Nominee (No 4) Ltd GBP UK 100 100
37 HB Reavis Construction UK Ltd. GBP UK 100 100
38 HB Reavis UK Ltd. GBP UK 100 100
39 HBR Capital Investment LP GBP UK 100 100
40 HBR FM LTD GBP UK 100 100
41 HubHub UK Ltd GBP UK 100 100
42 HB Reavis Investments UK Ltd. GBP UK 100 -
43 HB REAVIS IM ADVISOR LIMITED EUR Jersey 100 100
44
AGORA Budapest Kft. (former HB Reavis Project 2
Kft.)
HUF Maďarsko 100 100
45 Symbiosy Hungary Kft. HUF Maďarsko 100 100
46 HB Reavis Construction Hungary Kft. HUF Maďarsko 100 100
47 HB Reavis Hungary Szolgáltató Kft. HUF Maďarsko 100 100
48 HB REAVIS Ingatlanfejlesztési Alap HUF Maďarsko 100 100
49 HB Reavis Qubes Hun
g
ar
y
Kft HUF Maďarsko 100 100
50 HubHub Hun
g
ar
y
Kft. HUF Maďarsko 100 100
51 KM Ingatlanbérbeadási Kft HUF Maďarsko - 100
52 AGORA Sk
Kft. HUF Maďarsko 100 -
53 HB Reavis Investments Hun
g
ar
y
Kft. HUF Maďarsko 100 -
54 ALISTON Finance I s. r. o. EUR Slovensko 100 100
55 ALISTON Finance II s.r.o. EUR Slovensko 100 100
56 ALISTON Finance III s. r. o. EUR Slovensko 100 100
57 ALISTON Finance IV s. r. o. EUR Slovensko 100 100
58 ALISTON Finance V s.r.o. EUR Slovensko 100 100
59 Apollo Business Center III a.s. EUR Slovensko 100 100
60 Apollo Business Center V a. s. EUR Slovensko 100 100
61 Apollo Property Management, s.r.o. EUR Slovensko 100 100
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
10
Konsolidované společnosti v rámci Skupiny HB Reavis (pokračování)
Číslo Dceřiná společnost
Funkční
měna Země
Procento vlastnického podílu a
hlasovacích práv
31.12.2021 31.12.2020
62 Bus Station Services s.r.o. EUR Slovensko 100 100
63 DVL En
g
ineerin
g
a.s. EUR Slovensko 100 100
64 Eurovalle
y
, a.s. EUR Slovensko 100 100
65 FORUM BC II s. r. o. EUR Slovensko 100 100
66 FutureNow s. r. o. EUR Slovensko 100 100
67 General Property Services, a.s. EUR Slovensko 100 100
68 HB REAVIS Consulting k.s. EUR Slovensko 100 100
69 HB REAVIS Finance SK II s. r. o. EUR Slovensko 100 100
70 HB REAVIS Finance SK III s. r. o. EUR Slovensko 100 100
71 HB REAVIS Finance SK IV s.r.o. EUR Slovensko 100 100
72 HB REAVIS Finance SK s. r. o. EUR Slovensko 100 100
73 HB REAVIS Finance SK V s. r. o. EUR Slovensko 100 100
74 HB REAVIS Finance SK VI s.r.o. EUR Slovensko 100 100
75 HB REAVIS Finance SK VII s. r. o. EUR Slovensko 100 100
76 HB REAVIS Finance SK VIII s. r. o. EUR Slovensko 100 -
77
HB Reavis Group s.r.o. (until 30.11.2017 as HB
REAVIS Development s. r. o.)
EUR Slovensko 100 100
78 HB REAVIS IM Advisor Slovakia s. r. o. EUR Slovensko 100 100
79
HB Reavis Investment Management správ. spol.,
a.s.
EUR Slovensko 100 100
80 HB REAVIS MANAGEMENT spol. s r.o. EUR Slovensko 100 100
81
Smart City Office VIII s.r.o. (former HB Reavis
Media s.r.o.)
EUR Slovensko 100 100
82
Symbiosy s. r. o. (former HB Reavis Qubes
Slovakia s.r.o.
)
EUR Slovensko 100 100
83 HB REAVIS Slovakia a. s. EUR Slovensko 100 100
84 HB REM, spol. s r.o. EUR Slovensko 100 100
85 HBR SFA, s. r. o. EUR Slovensko 100 100
86 HubHub Group s.r.o. EUR Slovensko 100 100
87 HubHub Slovakia s.r.o. EUR Slovensko 100 100
88 INLOGIS IV s. r. o. EUR Slovensko 100 100
89 INLOGIS LCR a. s. EUR Slovensko - 100
90 INLOGIS V s. r. o. EUR Slovensko 100 100
91 INLOGIS VII s. r. o. EUR Slovensko 100 100
92 ISTROCENTRUM a. s. EUR Slovensko 100 100
93 Lo
g
istické centrum Trnava s.r.o. EUR Slovensko 100 100
94 LUGO, s.r.o. EUR Slovensko 100 100
95 Niv
y
Tower s.r.o. EUR Slovensko 100 100
96 Pressburg Urban Projects a. s. EUR Slovensko 100 100
97 Smart Cit
y
Brid
g
e s. r. o. EUR Slovensko 100 100
98 Smart Cit
y
Eko s.r.o. EUR Slovensko 100 100
99 Smart City Office I s.r.o. EUR Slovensko 100 100
100 Smart Cit
y
Office II s.r.o. EUR Slovensko 100 100
101 Smart Cit
y
Office III s.r.o. EUR Slovensko - 100
102 Smart City Office IV s.r.o. EUR Slovensko 100 100
103 Smart City Office s.r.o. EUR Slovensko 100 100
104 Smart City Office V s.r.o. EUR Slovensko 100 100
105 Smart City Office VI s.r.o. EUR Slovensko - 100
106 Smart City Office VII s.r.o. EUR Slovensko 100 100
107 Smart City Parking s.r.o. EUR Slovensko 100 100
108
Nové Apollo s. r. o. (former: Smart City Petržalka s.
r. o.
)
EUR Slovensko 100 100
109
Smart City s.r.o. (until 10.2.2017 as ALISTON II s.
r. o.)
EUR Slovensko 90 90
110
HB Reavis Investments Slovakia s. r. o. (former
Smart Cit
y
Services
)
EUR Slovensko 100 100
111 SPC Property I, spol. s r.o. EUR Slovensko 100 100
112 SPC Propert
y
III, s. r. o. EUR Slovensko 100 100
113 Stanica Niv
y
s.r.o. EUR Slovensko 100 100
114 TC Nivy a. s. EUR Slovensko 100 100
115
Smart city office IX s.r.o. (former HB Reavis
Divitiae I s.r.o.)
EUR Slovensko 100 100
116 Twin City Infrastructure s. r. o. EUR Slovensko 100 100
117 Twin City V s.r.o. EUR Slovensko 100 100
118 Twin Cit
y
VIII s.r.o. EUR Slovensko 100 100
119 ALISTON Finance VI s. r. o. EUR Slovensko 100 100
120 HB REAVIS Finance SK IX s. r. o. EUR Slovensko 100 -
121 HB REAVIS Finance SK X s. r. o. EUR Slovensko 100 -
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
11
Konsolidované společnosti v rámci Skupiny HB Reavis (pokračování)
Číslo Dceřiná společnost
Funkční
měna Země
Procento vlastnického podílu a
hlasovacích práv
31.12.2021 31.12.2020
122 HB Reavis Entity s.r.o. EUR Slovensko 100 -
123 HB Reavis Entit
y
II s.r.o. EUR Slovensko 100 -
124
Nová Zvonařka s.r.o. (former
AUPARK Brno, spol. s r.o.)
CZK Česko 100 100
125
AUPARK Hradec Králové -
KOMUNIKACE, s.r.o.
CZK Česko - 100
126
DNW Czech s.r.o. CZK Česko 100 100
127 GALIM s.r.o. CZK Česko - 100
128 HB Reavis CZ, a.s. CZK Česko 100 100
129 HB Reavis Finance CZ, s.r.o. EUR Česko 100 100
130 HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. EUR Česko 100 100
131 HB REAVIS GROUP CZ, s.r.o. CZK Česko 100 100
132 HB Reavis IZ s.r.o. CZK Česko 100 100
133 HB REAVIS MANAGEMENT CZ spol. s r.o. CZK Česko 100 100
134 HB REAVIS PROPERTY MANAGEMENT CZ, s.r.o. CZK Česko 100 100
135
HubHub Czech Republic, s.r.o. (former RECLUN
s.r.o.)
CZK Česko 100 100
136 ISTROCENTRUM CZ, a.s. CZK Česko 100 100
137 KELOM s.r.o. CZK Česko 100 100
138 MOLDERA, a.s. CZK Česko - 100
139 Nová Zvonařka Bulvár, s.r.o. CZK Česko 100 -
140 Phibell s.r.o. CZK Česko - 100
141
HB Reavis Investments Poland Sp. Z p.o. (former:
Brookline Investments sp. Z o.o.
)
PLN Polsko 100
100
142 HB REAVIS CONSTRUCTION PL Sp. z o. o PLN Polsko 100 100
143 HB Reavis Finance PL 2 Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
144 HB Reavis JV Spółka Akc
yj
na PLN Polsko 100 100
145 HB Reavis Poland Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
146
HB Reavis Qubes Poland Sp. z o.o. (former Polcom
Investment XLVII Sp. z o.o.
)
PLN Polsko 100
100
147
HubHub Poland Sp. z o.o. (former Polcom
Investment XXVI Sp. z o.o.)
PLN Polsko 100
100
148 CHM1 Sp. z o. o. PLN Polsko 100 100
149 CHM2 Sp. z o. o. PLN Polsko 100 100
150 Konstruktorska BC Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
151 Polcom Investment II Sp. z o. o. PLN Polsko 100 100
152 Polcom Investment III Sp. z o. o. PLN Polsko 100 100
153 Polcom Investment VI Sp. z o. o. PLN Polsko 100 100
154 Polcom Investment X sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
155 Polcom Investment XI sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
156 Polcom Investment XLIII Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
157 Polcom Investment XLIX Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
158 Polcom Investment XVI Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
159 Polcom Investment XVIII Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
160 Polcom Investment XXIV Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
161 Polcom Investment XXIX Sp. z o.o. PLN Polsko - 100
162 Polcom Investment XXV Sp. z o.o. w likwidacji PLN Polsko - 100
163 Polcom Investment XXX Sp. z o.o. PLN Polsko - 100
164 Polcom Investment XXXIII Sp. z o.o. PLN Polsko 100 100
165
Property Hetman Sp. Z o.o. (former Polcom
Investment XXXIV Sp. z o.o. sp. K)
PLN Polsko 100 100
166 PSD Sp. Z o. o. PLN Polsko 100 100
167
HB Reavis Finance PL 3 Sp. z o.o. (former:
Rainford Sp. Z.o.o)
PLN Polsko 100 100
168 Rainhill Sp. z o. o. PLN Polsko 100 100
169 Elizabeth House GP LLC GBP USA 100 100
170 Elizabeth House Limited Partnership GBP USA 100 100
171 HB REAVIS CIC INVESTCO US, LLC EUR USA - 100
172 HB Reavis Construction German
y
GmbH EUR Německo 100 100
173 HB Reavis Germany GmbH EUR Německo 100 100
174 HB Reavis Verwaltungs GmbH EUR Německo 100 100
175 HubHub Austria GmbH EUR Rakousko - 100
176 Shoreditch QT Guernsey Limited GBP Guernsey 100 100
Číslo
Společné podniky
Funkční
měna
Země
Procento vlastnického podílu
a hlasovacích práv
31.12.2021 31.12.2020
177 PHVH SOLUTIONS II, s. r. o. EUR Slovensko
-
50
178 TANGERACO INVESTMENTS LIMITED EUR Cyprus
-
53.62
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
12
Účetní závěrka k 31. prosinci 2021
Finanční výkazy k 31. prosinci 2021
Výkaz finanční pozice k 31. prosinci 2021
Výkaz zisku a ztráty a úplného výsledku za rok končící 31. prosince 2021
Výkaz změn vlastního kapitálu za rok končící 31. prosince 2021
Výkaz peněžních toků za rok končící 31. prosince 2021
Příloha účetní závěrky k 31. prosinci 2021
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Výkaz finanční pozice k 31. prosinci 2021
13
Příloha na stranách 17 až 32 je neoddělitelnou součástí účetní závěrky
V tisících Kč
Bod
příloh
y
31.12.2021 31.12.2020
MAJETE
K
Dlouhodobé pů
j
čk
y
spřízněn
ý
m stranám 5.1 1 341 800 -
Odložená daňová pohledávka 6.4 12 147 -
Ostatní aktiva - 128
Pohledávk
y
vůči spřízněné straně 5.6 12 093 -
Peníze a peněžní ekvivalent
y
5.3 291 597
MAJETEK CELKEM 1 366 331 725
ZÁVAZKY
Emitované dluhopis
y
5.2 1 492 524 -
Finanční derivát
y
6.5 46 853 -
Závazk
y
z obchodního st
y
ku 5.5 884 566
ZÁVAZKY CELKEM 1 540 261 566
V
LASTNÍ KAPITÁL
Základní kapitál 5.4 50 50
Ostatní kapitálové fond
y
5.4 600 600
Neuhrazená ztráta 5.4
(
180 186
)
(
495
)
Rezervní fond na kurzové přepočt
y
2 5 606 4
V
LASTNÍ KAPITÁL CELKEM
(
173 930
)
159
ZÁVAZKY A VLASTNÍ KAPITÁL CELKEM
1 366 331 725


Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Výkaz zisku a ztráty a úplného výsledku za rok končící 31. prosince 2021
14
Příloha na stranách 17 až 32 je neoddělitelnou součástí účetní závěrky
V tisících Kč
Bod
přílohy
2021 15.9 – 31.12.2020
Ú
rokové v
ý
nos
y
6.1 68 964 -
Ú
rokové náklad
y
6.2
(
83 228
)
-
Čisté úrokové v
ý
nos
y
(
14 264
)
-
Opravná položka k pů
j
čce 5.1
(
70 555
)
-
Administrativní a
j
iné provozní služb
y
6.3
(
1 014
)
(
493
)
Odměn
y
členům dozorčí rad
y
(
65
)
Kurzové zisk
y
/
(
ztrát
y)
, netto 7
(
73 993
)
(
2
)
Ztráta z finančních derivátů 6.5
(
32 318
)
-
Jiné provozní náklad
y
(
13
)
-
Hospodářsk
ý
v
ý
sledek před zdaněním
(
192 222
)
(
495
)
Daň z pří
j
mů 6.4 12 531 -
Ztráta za účetní obdob
í
(
179 691
)
(
495
)
Ostatní úpln
ý
v
ý
sledek
Kurzové rozdíly vzniklé z převodu z funkční
do prezentační měn
y
2 5 602 4
Ostatní úpln
ý
v
ý
sledek za obdob
í
5 602 4
Úpln
ý
v
ý
sledek za obdob
í
(
174 089
)
(
491
)


Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Výkaz změn vlastního kapitálu k 31. prosinci 2021
15
Příloha na stranách 17 až 32 je neoddělitelnou součástí účetní závěrky
V tisících Kč
Základní
kapitál
Ostatní
kapitálové
fondy
Nerozdělený
zisk/
(Neuhrazená
ztráta
)
Rezervní
fond na
kurzové
přepočt
y
Vlastní
kapitál
celkem
V
lastní kapitál k 15.9.2020 50 - - - 50
Vklad společníka - 600 - - 600
Zisk / (ztráta) po zdanění za
období 15.9 - 31.12.2020
-
(495) - (495)
Ostatní úplný výsledek za období
15.9 - 31.12.2020
-
4 4
Ú
pln
ý
v
ý
sledek za období -
(
495
)
4
(
491
)
V
lastní kapitál k 31.12.2020 50 600
(
495
)
4 159
Zisk / (ztráta) po zdanění za rok
2021
- - (179 691) - (179 691)
Ostatní úplný výsledek za rok
2021
- - - 5 602 5 602
Úplný výsledek za období za rok
2021
(179 691) 5 602 (174 089)
V
lastní kapitál k 31.12.2021 50 600
(
180 186
)
5 606
(
173 930
)


Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Výkaz peněžních toků za rok končící 31. prosince 2021
16
Příloha na stranách 17 až 32 je neoddělitelnou součástí účetní závěrky
V tisících Kč Bod přílohy 2021
15.9 – 31.12.
2020
Peněžní toky z provozních činnost
í
Zisk / (ztráta) před zdaněním (192 222) (495)
Úpravy o nepeněžní položky:
Ú
rokové výnosy 6.1 (68 964) -
Ú
rokové náklady 6.2 83 228 -
Změna stavu opravných položek 70 555 -
Kurzové rozdíly týkající se investičních a finančních aktivit 7 73 992 4
Změna stavu finančních derivátů 46 472 -
Peněžní toky před změnou stavu provozních aktiv a závazků 13 061 (491)
Změna stavu provozních aktiv a závazků:
Změna stavu pohledávky vůči spřízněné straně 5.6 (12 093) -
Změna stavu ostatních aktiv 128 (128)
Změna stavu závazků z obchodního styku 5.5 318 566
Peněžní toky před platbou úroků a daní 1 414 (53)
Zaplacené úroky (35 824) -
Přijaté úroky 28 956 -
Peněžní toky z provozních činností celkem, netto (5 454) (53)
Peněžní toky z investiční činnosti
Ú
věr poskytnutý spříznené strane (949 449) -
Peněžní toky z investiční činnosti celkem, netto (949 449) -
Peněžní toky z finanční činnosti
Peněžní vklad společníka 5.4 - 650
Emise dluhopisů 991 891 -
Uhrazené transakční náklady emise dluhopisů (37 294) -
Peněžní toky z finančních činností celkem, netto 954 597 597
Nárůst / (pokles) peněz a peněžních ekvivalentů (306) 597
Stav peněz a peněžních ekvivalentů na začátku období 5.3 597 -
Peníze a peněžní ekvivalenty na konci roku 5.3 291 597


Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
17
1 Všeobecné informace
Tato účetní závěrka HB Reavis Finance CZ II, s.r.o. byla sestavena za období od 1. ledna 2021 do
31. prosince 2021. Bezprostředně předchozí období (komparativní období) v této učetní závěrce je
období od 15. září 2020 do 31. prosince 2020. Tato učetní závěrka byla sestavená v souladu
s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví (“IFRS”) ve znění přijatém v Evropské unii.
Společnost vznikla podle českého práva 15. září 2020 zápisem do Obchodního rejstříku u Městského
soudu v Praze, Identifikační číslo je 094 96 700, sídlo je Panská 854/2, Nové Město, 110 00 Praha 1.
Předmět činnosti. Společnost má v obchodním rejstříku jako předmět činnosti zapsán pronájem
nemovitostí, bytů a nebytových prostor a jako předmět podnikání výroba, obchod a služby neuvedené
v přílohách 1 a 3 živnostenského zákona. Společnost žádné z těchto činností nevykonává. Společnost
byla založena za účelem emise dluhopisů a její hlavní činností je poskytování vnitroskupinového
financování skupině HB Reavis.
Statutární orgán
jednatel:
Peter Andrašina, dat. nar. 15. května 1981
Chorvátsky Grob, Slneč
ná 3714/45, Slovenská Republika
Den vzniku funkce: 15. září 2020
jednatel:
Mgr. Peter Malovec, dat. nar. 11. září 1977
83106 Bratislava – mestská časť Rača, Výhonská 3, Slovenská republika
Den vzniku funkce: 15. září 2020
jednatel:
Mgr. Štefan Stanko, dat. nar. 23. října 1979
Pernerova 378/31, Karlín, 186 00 Praha 8
Den vzniku funkce: 15. září 2020
Jediný Společník
HB REAVIS GROUP B.V.
Claude Debussylan 10, Amsterdam 1082MD, Nizozemské království,
Registrační číslo: 34286245
Prezentační měna účetní závěrky
Dle bodu 2 přílohy učetní závěrky, funkční měna této statutární účetní závěrky je euro. Dle odst.8 § 4
vyhlášky č. 500/2002 Sb., účetní závěrka v České republice se sestavuje v peněžních jednotkách české
měny. Proto tato účetní závěrka je prezentovaná v tisících Kč, pokud není uvedeno jinak. Údaje v
závorkách představují zápornou hodnotu.


Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
18
2 Shrnutí základních účetních zásad a metod
Východiska pro sestavení účetní závěrky. Tato účetní závěrka byla sestavená jako účetní závěrka
za období od 1. ledna 2021 do 31. prosince 2021 v souladu s Mezinárodními standardy účetního
výkaznictví ve znění přijatém v Evropské unii. Účetní závěrka byla sestavená na principu historických
cen.
Na konci roku 2019 se objevil nový virus způsobující těžký akutní respirační syndrom („covid-19“) a po
celém světě se začala šířit infekce. Následně dne 11. března 2020 Světová zdravotnická organizace
(„WHO“) prohlásila tuto situaci za pandemii, a národní vlády zavedly řadu postupů a opatření k boji proti
ní. V důsledku toho se běžná hospodářská činnost téměř zastavila což mělo vážní omezující důsledky
pro podnikání.
I když přesný dlouhodobý dopad covid-19 na světové ekonomiky, různá průmyslová odvětví a zejména
na Skupinu není znám, vedení se zaměřilo na následující klíčové oblasti a testovalo několik scénářů,
aby zjistilo, jak je Skupina odolná vůči negativním dopadům covid-19:
‐ Celková likvidní pozice a přístup ke stávajícím a novým úv
ěrovým možnostem,
‐ Schopnost dodržovat smluvní kovenanty vyplývající z dluhových nástrojů Skupiny,
‐ Klesající poptávka, klesající tržby a tlaky na marže, s nimiž se setkávají současní i budoucí
nájemci Skupiny v maloobchodu, coworkingu a pohostinství,
‐ Narušení tuzemských a mezinárodních dodavatelských řetězců, logistika a nedostatek
pracovníků ve stavebnictví v důsledku omezujících opatření na ochranu zdraví, nepříznivě
ovlivňujících rozpočty stavebních projektů a pokroku ve stavebních pracích.
Skupina předpokládala schopnost získat další financování pomocí aktiva vysoké hodnoty, které ještě
není předmětem zástavního práva a schopnosti pokračovat v získávání finančních prostředků v rámci
stávajících závazků pro velké projekty, které jsou v současné době poměrně daleko v developerským
cyklu - Varso Tower ve Varšavě a Nové Apollo v Bratislavě. Ke dni sestavení této zprávy byly všechny
žádosti o čerpání úvěrů související s těmito projekty plně financovány financujícími bankami.
Následující text uvádí základní účetní zásady a metody. Účetní zásady a principy byly aplikované
konzistentně během celého běžného účetního období.
Transakce v cizí měně.
Transakce v cizí měně představují transakce realizované v měně jiné než je
funkční měna. Transakce v cizí měně se přepočítávají na funkční měnu podle platného kurzu České
národní banky (dále jen „ČNB“) vyhlášeného k datu transakce. Funkční měnou společnosti je EUR.
Monetární majetek a závazky v cizích měnách se ke dni, ke kterému se sestavuje účetní závěrka,
přepočítávají na funkční měnu podle kurzu ČNB platného k datu účetní uzávěrky. Realizované a
nerealizované kurzové zisky a ztráty se vykazují s vlivem na hospodářský výsledek.
Přepočet na prezentační měnu. Funkční měnou společnosti je EUR a z přepočtu z funkční měny na
prezentační měnu vzniká rezervní fond na kurzové přepočty.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
19
2 Shrnutí základních účetních zásad a metod (pokračování)
Finanční nástroje - základní pojmy oceňování. V závislosti na jejich klasifikaci jsou finanční nástroje
vykázané v reálné hodnotě nebo v naběhlé hodnotě zjištěné metodou efektivní úrokové míry, tak jako
je popsáno dále.
Reálna hodnota je cena, kterou by vlastník obdržel z prodeje majetku nebo dlužník zaplatil za převod
závazku v rámci obvyklé transakce mezi účastníky trhu v den ocenění. Nejlepším důkazem reálné
hodnoty je cena na aktivním trhu. Aktivní trh je takový, na kterém se transakce s daným majetkem nebo
závazkem uskutečňují s dostatečnou frekvencí a objemem tak, že kontinuálně poskytuje informaci o ceně.
Reálná hodnota finančních nástrojů obchodovaných na aktivním trhu se zjišťuje jako součin jejich
kótované ceny a jejich množství vlastněného účetní jednotkou.
Tento postup se uplatňuje i v případě, že denní objem obchodovaný na trhu není dostatečný na to, aby
dokázal absorbovat množství vlastněné účetní jednotkou a pokyn na prodej pozice v rámci jedné
transakce by mohl ovlivnit kótovanou cenu. Kótovaná cena použitá k ocenění majetku je kótovaná
nabídková (bid) cena a kótovaná cena k ocenění závazků je kótovaná poptávková (ask) cena.
Reálna hodnota je analyzovaná podle její úrovně v hierarchii reálných hodnot následovně: (i) úroveň
jedna představuje ocenění tržní cenou (bez úpravy) z aktívního trhu s identickým majetkem nebo
závazkem, (ii) úroveň dva představují ocenění pomocí technik nebo modelů, jejíchž všechny podstatné
vstupní parametry jsou pozorovatelné pro daný majetek nebo závazek bud př
ímo (t.j. jako ceny) nebo
nepřímo (t.j. odvoditelné z cen), a (iii) úroveň tři představuje ocenění, jehož vstupní parametry nejsou
odvoditelné z tržních údajů (t.j. existují subjektivně stanovené vstupní parametry). Pro účely účetního
vykázání se předpokládá, že jakékoliv přesuny mezi úrovněmi v hierarchii reálných hodnot nastaly vždy
jen ke konci účetního období.
Transakční náklady jsou náklady přímo související s nákupem, vydáním nebo prodejem finančního
nástroje. Jsou to náklady, které by nebyly vynaložené v případě, že by nedošlo k transakci. Transakční
náklady zahrnují poplatky a provize zaplacené zprostředkovatelům, poradcům, makléřům
a obchodníkům, poplatky regulačním orgánům a burzám cenných papírů, a daně a poplatky za převod.
Transakční náklady nezahrnují slevy nebo přirážky, náklady na financování, nebo interní správní
náklady a jsou účtovány do výkazu zisku a ztrát rovnoměrně po dobu platnosti dluhopisů metodou
efektivní úrokový sadzby.
Naběhlá hodnota zjištěná metodou efektivní úrokové míry je hodnota představující částku, v které byl
finanční nástroj zaúčtovaný v čase jeho po
řízení mínus splátky jistiny, plus časově rozlišené úroky a
mínus případné opravné položky na snížení hodnoty finančního majetku. Časově rozlišené úroky
zahrnují časově rozlišené transakční náklady a rozdíl mezi cenou pořízení a nominální hodnotou
metodou efektivní úrokové míry. Takto časově rozlišený úrok je součástí ocenění finančních nástrojů v
rozvaze.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
20
2 Shrnutí základních účetních zásad a metod (pokračování)
Metoda efektivní úrokové míry je metoda výpočtu naběhlé hodnoty a stanovení úrokových výnosů a
nákladů za dané období s cílem dosáhnout konstantní úrokovou míru (efektivní úrokovou míru).
Efektivní úroková míra je taková, která přesně diskontuje odhadované budoucí platby nebo příjmy (s
výjimkou budoucích úvěrových ztrát) po dobu trvání finančního nástroje, případně po dobu kratší na
čistou účetní hodnotu finančního nástroje. Efektivní úroková míra diskontuje peněžní toky nástrojů
s proměnlivou úrokovou mírou do doby další změny úroku s výjimkou prémie nebo diskontu, které
odrážejí úvěrové riziko nad proměnlivou úrokovou míru specifikovanou pro finanční nástroj, s výjimkou
ostatních proměnných, které se nemění spolu s tržní úrokovou mírou. Tyto prémie nebo diskonty se
časově rozlišují po čas celé očekávané doby trvání finančního nástroje. Výpočet současné hodnoty
zahrnuje všechny poplatky mezi smluvními stranami zaplacené nebo přijaté, které jsou integrální
součástí efektivní úrokové míry.
Počáteční ocenění finančních nástrojů. Finanční nástroje v reálné hodnotě přeceňované přes
hospodářský výsledek jsou k okamžiku jejich pořízení nebo vzniku zaú
čtované v reálné hodnotě. Ostatní
finanční nástroje jsou v okamžiku jejich pořízení nebo vzniku oceněné reálnou hodnotou plus
transakčními náklady. Nejlepším důkazem reálné hodnoty v okamžiku pořízení je transakční cena. Zisk
nebo ztráta v čase pořízení se účtuje jen, pokud rozdíl mezi transakční cenou a reálnou hodnotou může
být doložený cenou z jiných současně uskutečněných transakci na trhu se stejným finančním nástrojem
nebo oceňovacím modelem, jehož vstupní parametry představují jen pozorovatelná tržní data.
Běžné nákupy a prodeje finančního majetku se vykazují k datu finančního vypořádání obchodu, který
představuje datum, kdy Společnost dané aktivum obdrží nebo dodá. Tato metoda je důsledně
používaná pro všechny nákupy a prodeje finančního majetku.
Odúčtování finančního majetku. Účetní jednotka odúčtuje finanční majetek v následujících případech:
(a) majetek nebo pohledávka byly splacené nebo právo na příjem z tohoto majetku vypršelo jiným
způsobem, nebo (b) účetní jednotka převedla práva na peněžní toky z finančního majetku nebo uzavřela
dohodu o převodu p
říjmů z daného majetku ihned po obdržení příjmu, který splňuje stanovené
podmínky, přičemž: (i) převedla v podstatě všechny rizika a výhody vlastnictví majetku nebo (ii)
nepřevedla, ani si neponechala v podstatě všechna rizika a výhody vlastnictví ale neponechala si
kontrolu. Kontrola zůstane na straně účetní jednotky v případě, že protistrana není prakticky schopná
prodat daný majetek jako celek nezávislé straně bez toho, aby prodej nepodléhal dalším omezením.
Peníze a peněžní ekvivalenty. Peníze a peněžní ekvivalenty představují vklady v bankách se splatností
tři měsíce a méně v čase jejich pořízení a peníze v pokladně. Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty
se oceňují v nominální hodnotě zvýšené o časově rozlišené úroky.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
21
2 Shrnutí základních účetních zásad a metod (pokračování)
Úvěry poskytnuté spřízněným stranám. Spolešnost posoudila obchodní model vnitroskupinového
financování – ten spočívá v držení aktiv za účelem inkasa smluvních peněžních toků a peněžní toky
představují výhradně platby jistiny a úroků ("SPPI") a proto úvěry poskytnuté spřízněným stranám jsou
na počátku oceněny v jejich reálné hodnotě a následně jsou vykázány v naběhlé hodnotě metodou
efektivní úrokové míry. Úvěry poskytnuté spřízněným stranám jsou ve výkazu o finanční situaci
vykázány po odečtení opravné položky k ECL. Analýza znehodnocení finančních aktiv v naběhlé
hodnotě je popsána v poznámce 7.
Finanční deriváty. Finanční deriváty jsou oceněny v reálné hodnotě, přičemž její změna se účtuje s
vlivem na hospodářský výsledek do položky zisk / ztráta z finančních derivátů, stejně jako zisky nebo
ztráty z realizovaných transakcí.
Závazky z obchodního styku a ostatní závazky. Závazky z obchodního styku se zaúčtují v čase
splnění dodávky smluvní protistranou a jsou oceňované naběhlou hodnotou.
Daň z příjmu. Daň z příjmu je zaúčtovaná na základě zákonů, které byly schválené nebo téměř
schválené do konce účetního období. Náklad na daň z příjmů představuje splatnou daň a odloženou
daň a je zaúčtovaný do hospodářského výsledku s výjimkou případů, kdy se daň vztahuje k transakcím
v ostatním souhrnném výsledku nebo zaúčtovaným přímo ve vlastním kapitálu, přičemž s transakcí
související daně se též zaúčtují přímo do ostatního souhrnného výsledku nebo přímo do vlastního
kapitálu.
Splatná daň je částka, kterou účetní jednotka očekává, že zaplatí nebo dostane jako vratku daně, od
příslušného daňového úřadu v souvislosti s daňovým základem za běžné nebo minulé období. Daně
jiné než daň z příjmu jsou účtované do provozních nákladů.
Odložená daň se účtuje rozvahovou závazkovou metodou z umořitelných daňových ztrát a přechodných
rozdílů mezi daňovou hodnotou majetku a závazků a jejich účetní hodnotou. V souladu s výjimkou z
účtování odložené daně při pořízení, se o odložené dani neúčtuje v případě přechodných rozdílů
existujících v čase pořízení majetku nebo vzniku závazku v rámci transakce jiné než podnikové
kombinace, pokud toto pořízení nebo vznik závazku nemá vliv na účetní hospodářský výsledek ani na
základ daně účetní jednotky.
Odložené daně se účtují sazbami schválenými nebo téměř schválenými před koncem účetního období,
které se budou aplikovat v čase vyrovnání přechodného rozdílu nebo umoření daňové ztráty. Odložené
daňové pohledávky a závazky jsou vykázané v jejich netto hodnotě.
Odložená daňová pohledávka z umořitelných daňových ztrát a odpočitatelných přechodných rozdílů se
účtuje jen v míře, v níž je pravděpodobné, že v budoucnosti ú
četní jednotka dosáhne dostatečně vysoký
daňový základ, vůči kterému bude možné tyto odpočitatelné položky uplatnit.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
22
2 Shrnutí základních účetních zásad a metod (pokračování)
Vzájemné započítávání aktiv a závazků. Finanční aktiva a závazky se započítávají a jsou vykázané
v netto hodnotě v rozvaze jen v případě, že existuje právně vymahatelný nárok na vzájemný zápočet
a existuje úmysl položky vzájemně započítat nebo současně realizovat aktivum a vyrovnat závazek.
Vykazování aktiv a závazků v pořadí jejich likvidity. Účetní jednotka nemá jednoznačně
identifikovatelný provozní cyklus, a proto v účetní závěrce nevykazuje aktiva a závazky v členění na
oběžné a dlouhodobé. Aktiva a závazky jsou proto v rozvaze uvedené v pořadí podle jejich likvidity.
Analýza finančních nástrojů podle splatnosti je uvedená v bodě 7 poznámek. Závazky mají krátkodobý
charakter.
Emitované dluhopisy. Emitované dluhopisy jsou na počátku oceněny v jejich reálné hodnotě a
následně vykázány v naběhlé hodnotě metodou efektivní úrokové míry.
Analýza segmentů. Společnost provozuje svoji činnost pouze v rámci jednoho segmentu. Úrokové
výnosy představují úroky vůči jednomu hlavnímu dlužníkovi.
3 Významné učetní odhady
Snížení hodnoty finančních aktiv v naběhlé hodnotě. Finanční aktiva, kromě aktiv v reálné hodnotě
vykázané do zisku nebo ztráty, se posuzují z hlediska očekávané úvěrové ztráty vždy v okamžiku
zachycení finančního aktiva v účetnictví. Společnost vykazuje opravnu položku na snížení hodnoty
poskytnutého úvěru na základě analýzy úrokové míry, za kterou si půjčila finanční prostředky při emisi
dluhopisů. Výška úroku byla stanovená na úrovni 4,85 %.
4 Nové účetní standardy od roku 2021 a později
Účinné od 1. ledna 2021
Následující pro Společnost relevantní standardy, dodatky a interpretace byly vydány a jsou účinné od
1. lednu 2021. Tyto nové standardy, dodatky a interpretace neměli významný vliv na účetní závěrku
Společnosti.
Novela standardu IFRS 9, IAS 39, IFRS 7, IFRS 4 and IFRS 16: „Reforma referenčních úrokových
sazeb – Fáze 2“ je účinná pro roční období začínající 1. ledna 2021 nebo později.
Novela standardu IFRS 16: „Leasing“ * (úlevy od nájemného vzniklé v přímé souvislosti s pandemií
covid-19) je účinná pro roční období začínající 1.června 2020 nebo později.
Účinné po 1. lednu 2021
Následující pro Společnost relevantní standardy, dodatky a interpretace byly vydány a jsou účinné po
1. lednu 2021. Skupina nepřijala předčasně tyto standardy. Pokud není výslovně uvedeno, nové
standardy, dodatky a interpretace nebudou mít významný vliv na účetní závěrku Společnosti.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
23
Nové účetní standardy od roku 2021 a později (pokračování)
Novela standardu IAS 1: „Sestavování a prezentace účetní závěrky“ nazvaná Klasifikace závazků
jako krátkodobé nebo dlouhodobé“ * je účinná pro roční období začínající 1.ledna 2023 nebo později.
Novela standardu IAS 1: „Sestavování a prezentace účetní závěrky“ a Stanoviska k aplikaci IFRS
2: „Zveřejňování účetních pravidel“ * jsou účinní pro roční období začínající 1.ledna 2023 nebo
později.
Novela standardu IAS 8: „Účetní pravidla, změny v účetních odhadech a chyby“
upravujúci definici
účetních odhadů * je účinná pro roční období začínající 1.ledna 2023 nebo později.
Změny IAS 12 Daně z příjmů: Odložená daň související s aktivy a závazky z jedné transakce*
(vydáno 7. května 2021 a účinné pro roční období začínající 1. ledna 2023 nebo později)
Novela standardu IFRS 16 Leasingy Covid 19 - Koncese na nájemné po 30. červnu 2021 (vydána
31. března 2021 a účinná pro roční období začínající 1. dubna 2021 nebo později)
*Tytonovéstandardy,dodatkyainterpretacenebylydosudschválenyEvropskouunií.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
24
5 Výkaz finanční pozice
5.1 Půjčky spřízněným stranám
V tisících Kč 31.12.2021 31.12.2020
Půjčky spřízněným stranám 1 412 355 -
Opravní položka (70 555) -
Půjčky spřízněným stranám netto 1 341 800 -
Společnost poskytla 3 úvěry spřízněné osobě společnosti HB Reavis Holding S.A v celkové výši
56 398 tisíc EUR se zbytkovou hodnotou k 31. prosinci 2021 1 341 800 Kč, které jsou splatné v roce
2025 a mají pevně stanovenou úrokovou míru 3,7%, 4,3% a 4,4% p.a. Částka ve výši 30 714 tisíc Kč
představuje nezaplacené úroky z této půjčky a částka 70 555 tisíc Kč představuje opravní položku
z titulu aplikace standardu IFRS 9.
Společnost zanalyzovala dopad IFRS 9 na vykazování dlouhodobých úvěrů poskytnutých spřízněné
osobě a dospěla k závěru, že toto aktivum se nachází v úrovni 1, jelikož u něj nedošlo k významnému
nárůstu úvěrového rizika od počátečního zaúčtování. Jedná se o půjčku jedné spřízněné straně HB
Reavis Holding S.A. Pro posouzení kreditního rizika Společnost vycházela z analýzy úrokové míry, za
kterou si půjčila finanční prostředky při emisi dluhopisů. Společnost považuje vliv dvanáctiměsíční
o
čekávané úvěrové ztráty za významný, a proto byla opravná položka ve výši 70 555 tisíc Kč vykázána
v účetní závěrce k 31. prosinci 2021 do výkazu zisků a ztráty. Analýza úvěrového rizika je uvedená
v poznámce 7. Reálná hodnota poskytnutých úvěrů se významně neliší od jejich účetní hodnoty.
5.2 Emitované dluhopisy
Společnost emitovala dluhopisy s fixním výnosem v celkové jmenovité hodnotě 1 491 700 000 Kč, které
jsou splatné v roce 2025. Dluhopisy (ISIN CZ0003528911) jsou ručeny ze strany HB Reavis Holding
S.A. a jsou úročeny fixní úrokovou sazbou, a to až do dne konečné splatnosti dluhopisů. Úrok je pro
každé výnosové období stanoven ve výši 4,85 % p.a. Úrok je vyplácen pololetně zpětně, vždy k 8.
červenci a k 8. lednu každého roku.
Reálná hodnota byla stanovena na základě metody diskontovaných peněžního toků při diskontní sazbě
7,59 % p. a.. Reálná hodnota patří do úrovně č. 3. K 31. prosinci 2021 reálná hodnota dluhopisů
představuje sumu 1 353 002 tisíc Kč.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
25
5.3 Peníze a peněžní ekvivalenty
V tisících Kč 31.12.2021 31.12.2020
Pokladna - 13
Běžné účty v bankách 291 584
Peníze a peněžní ekvivalenty celkem 291 597
Společnost držela všechny peněžní zůstatky ve 2 bankách. Vzhledem k tomu, že se jedná o
renomované finanční instituce s externím ratingem agentury Moody’s A1 a A2, Společnost vyhodnotila
kreditní riziko jako nevýznamné. Zůstatky nebyly po splatnosti ani k nim nebylo nutné tvořit opravnou
položku.
5.4 Vlastní kapitál
Hospodářský výsledek a vlastní kapitál je tvořen základním kapitálem, ostatními kapitálovými fondy,
rezervním fondem na kurzové přepočty a neuhrazenou ztrátou.
Základní kapitál Společnosti je tvořen vkladem jediného společníka ve výši 50 tisíc Kč.
Jediným společníkem Společnosti je společnost HB REAVIS GROUP B.V., se sídlem Claude
Debussylan 10, Amsterdam 1082MD, Nizozemské království, registrovaná v obchodním registru
Obchodní komory v Amsterdamu, reg. číslo: 34286245 (dále jen „HB Reavis Group B.V.“), jež je téměř
100% vlastněna společností HB Reavis Holding S.A., založenou a existující podle práva
Lucemburského velkovévodství jako společnost s ručením omezeným (société à responsabilité limitée),
se sídlem 21, rue Glesener, L-1631 Lucemburk, Lucemburské velkovévodství, zapsanou v
lucemburském obchodním rejstříku (the Luxembourg Register of Commerce and Companies) pod
číslem B-156287. Společnost je ovládána panem Ivanem Chrenkem, který ovládá společnost
Hastonville Holdings Ltd, která je 100% přímým a nepřímým vlastníkem HB Reavis Holding S.A.
HB Reavis Holding S.A. vlastní 99,99% přímý podíl na základním kapitálu HB Reavis Group B.V, která
vlastní 100% podíl v Společnosti. Na převod obchodního podílu se podle zakladatelské listiny
Společnosti vyžaduje souhlas valné hromady Společnosti. Vzhledem k tomuto ustanovení zakladatelské
listiny, Společnost vykazuje čistá aktiva jako kapitál, a nikoli jako závazek, a to přesto, že dle českého
práva se d
ědic podílu může domáhat zrušení své účasti ve Společnosti soudem, jestliže jsou dány
důvody, pro které na něm nelze spravedlivě požadovat, aby ve Společnosti setrval. Pokud se nepodaří
takto uvolněný podíl prodat ve lhůtě 3 měsíců podle § 213 odst. 1 a 2 zákona č. 90/2012, určí se výše
vypořádacího podílu ke dni zániku účasti ve společnosti podle § 36 odst. 2 zákona č. 90/2012 (t.j. na
základě podílu na vlastním kapitálu v účetní závěrce) a Společnost ho do 1 měsíce od uplynutí tříměsíční
lhůty podle § 213 odst. 1 a 2 zákona č. 90/2012 vyplatí oprávněné osobě. Společnost povinnost odkupu
považuje za velmi nepravděpodobnou.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
26
5.5 Závazky z obchodních vztahů
Závazky z obchodních vztahů jsou k 31.prosinci 2021 tvořeny především závazky za ekonomický a
administrativní servis.
5.6 Pohledávky vůči spřízněný straně
Pohledávka vůči spřízněný straně ve výši 12 093 tisíc CZK představuje nesplacenou část odměny, na
kterou má Společnost nárok z poskytnutí půjčky v rámci Skupiny. Z důvodu nevýznamnosti Společnost
nevykazuje opravné položky k těmto pohledávkám.
5.6 Analýza čistého dluhu
Následující tabulka uvádí analýzu emitovaných dluhopisů za prezentované období. Dluhové položky
jsou ty, které jsou vykázané ve výkaze peněžních toků z finanční činnosti.
V tisících Kč
Emitované dluhopisy
Dluh k 31. prosinci 2020 -
Emise dluhopisů 1 491 700
Emisní náklady (45 795)
Úrokové náklady 71 904
Zaplacené úrok
y
(35 825)
Amortizace pořizovacích nákladů 11 323
Kurzové rozdíly a ostatní nepeněžní
pohyby
(783)
Dluh k 31. prosinci 2021 1 492 524
6 Výkaz zisků a ztrát a ostatních souhrnných zisků a ztrát
6.1 Úrokové výnosy
Společnost poskytla úvěr spřízněné osobě společnosti HB Reavis Holding S.A. viz Poznámka 5.1.
Částka ve výši 68 964 tisíc Kč představuje úroky z této půjčky a část poplatku za poskytnutí této půjčky,
které přísluší období roku 2021.
6.2 Úrokové náklady
Úrokové náklady zahrnují úroky související s emisí dluhopisů a uvolnění příslušné částky transakčních
nákladů, který se časově rozlišuje.
6.3 Administrativní a jiné provozní služby
V tisících Kč 2021 15.9
–
31.12.2020
Finanční a daňové služb
y
37 -
Statutární audit 321 228
Jiné ověřovací služb
y
357 -
Služb
y
IT 299 211
Ostatní - 54
Administrativní a
j
iné provozní služb
y
1 014 493
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
27
6. Výkaz zisků a ztrát a ostatních souhrnných zisků a ztrát (pokračování)
6.4 Daň z příjmů
V roce 2021 byla platná daňová sazba daně z příjmu 19%. Odsouhlasení mezi nákladem na daň z
příjmů a sazbou daně aplikovanou na účetní zisk:
V tisících Kč
2021 15.9
–
31.12.2020
Zisk/
(
ztráta
)
před zdaněním
(
192 222
)
(
495
)
Zisk/
(
ztráta
)
v
y
násobená sazbou daně z pří
j
mů 19%
(
36 522
)
(
94
)
Nev
y
kázaná odložená daňová pohledávka z daňové ztrát
y
23 991 94
(
Náklad
)
/ v
ý
nos na daň z pří
j
mů 12 531 -
Vzhledem k tomu, že řada oblastí slovenského a českého daňového práva doposud nebyly dostatečně
ověřeny praxí, existuje nejistota v tom, jak je budou daňové orgány aplikovat. Společnost proto může
být vystavena riziku dodatečného zdanění. Vedení si není vědomo okolností, které by z tohoto důvodu
mohly v buducnosti vést k významným dodatečným daňovým nákladům. Společnost nezaúčtovala
odloženou daň z umořovatelných daňových ztrát v celkové výši 14 861 tisíc Kč, protože existovala
nejistota ohledně výšky budoucích zdanitelných zisků. Daňové ztráty mohou být uplatněny do roku
2026.
Rozdíly mezi IFRS a platnými zákonnými daňovými předpisy v České republice vedou k přechodným
rozdílům mezi účetní hodnotou aktiv a závazků pro účely účetního výkaznictví a jejich daňovou
základnou. Daňový dopad pohybů těchto přechodných rozdílů je uveden níže:
Pohyb odložené daňové pohledávky / (závazku) V tisících Kč
31. prosince 2020
-
Opravná položka k půjčce
12 995
Pořizovací náklady na emisi - kapitalizace
(848)
31. prosince 2021
12 147
Společnost zaúčtovala opravnou položku k dlouhodobému úvěru, jak je popsáno v bodě 5.1 přílohy
účetní závěrky. Společnost považuje za pravděpodobné, že dosáhne budoucí zdanitelné zisky když
přijde ke splacení tohoto úvěru protože předpokládá, že úvěr bude splacen v celé výši jistiny a dosud
neuhrazených úroků. Proto společnost považuje za opodstatněné účtovat o odložené daňové
pohledávce.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
28
6.5 Ztráta z transakcí s finančními deriváty
V kategorii finanční deriváty jsou evidovány měnově-úrokové swapy, které byly uzavřeny s bankou k
datu emise každé tranše na období do ledna 2025, kdy budou dluhopisy splaceny. Ztráta z operací a z
přecenění finančních derivátů představovala za období roku 2021 částku 32 318 tisíc Kč. Reálna
hodnota byla stanovená podle úrovně 2 (Pozn. 2) a vypočítaná modelem diskontovaných peněžních
toků.
7 Řízení finančního rizika
Společnost je vystavena finančnímu riziku prostřednictvím svých finančních aktiv a finančních závazků.
Společnost vydala dluhopisy v českých korunách a následně poskytla půjčku skupině HB Reavis
v měně euro. Z důvodu snížení kurzového rizika (posílení české koruny vůči měně euro), Společnost
uzavřela smluvní obchody týkající se zajišťovacího nástroje ve formě měnového swapu.
Riziko likvidity. Riziko likvidity je riziko, že hotovost nemusí být Společnosti k dispozici na zaplacení
závazků v čase splatnosti za přiměřené náklady. Potřeba likvidity je nepřetržitě monitorována a její
zvýšená neočekávaná potřeba je předem hlášená za účelem zabezpečení potřebných zdrojů. Analýza
podle splatnosti představuje smluvní nediskontované peněžní toky. Tyto nediskontované peněžní toky
se liší od částky uvedené v rozvaze, protože účetní hodnota je založena na diskontovaných peně
žních
tocích.
Stav k 31.12.2021
V
tisících K
č
0 - 6 měsíců
6 měsíců
až 1 rok
2 až 4 roky
Celkem
Peníze a peněžní ekvivalenty
832 - - 832
Pohledávky vůči spřízněný straně
12 147 - - 12 147
Úvěry poskytnuté spřízněným
stranám – jistina
- - 1 379 481 1 379 481
Úvěry poskytnuté spřízněným
stranám – naběhlý úrok
30 714 - - 30 714
Úvěry poskytnuté spřízněným
stranám – budoucí úroky
- 31 131 155 655 186 786
Finanční aktiva z finančních
nástroj
ů celkem
43 693 31 131 1 535 136 1 609 960
Závazky z obchodního styku
885 - - 885
Emitované dluhopisy – jistina
- - 1 491 700 1 491 700
Emitované dluhopisy – budoucí
úroky
36 174 36 174 144 695 217 043
Finanční deriváty – brutto příjem
(36 928) (36 326) (1 675 686) (1 748 940)
Finanční deriváty – brutto platby
29 464 28 983 1 560 644 1 619 091
Finanční závazky z finančních
nástroj
ů celkem
29 595 28 831 1 521 353 1 579 779
Čistá rozvahová pozice
finančních nástroj
ů
14 098 2 300 13 783 30 181
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
29
7 Řízení finančního rizika (pokračování)
Stav k 31.12.2020
V
tisících K
č
0 - 6
měsíců
6 měsíců
až 1 rok
2 až 4 roky
Celkem
Peníze a peněžní ekvivalenty
597 - - 597
Finanční aktiva z finančních nástrojů celkem
597 - - 597
Závazky z obchodního styku
566 - - 566
Finanční závazky z finančních nástrojů celkem
566 - - 566
Čistá rozvahová pozice finančních nástrojů
31 - - 31
Aktiva jsou ve výše uvedené analýze uvedena na základě jejich smluvní splatnosti, s výjimkou úvěru
spřízněné straně, kde je možné předčasné splacení na krytí výdajů Společnosti.
Vzhledem k tomu, že HB Reavis Holding S.A. ručí za dluhopisy, je likvidita řízena za skupinu společností
jako celek, a ne na úrovni jednotlivých dceřiných společností.
Společnost není oprávněna na základě svého uvážení dluhopisy předčasně splatit přede dnem konečné
splatnosti dluhopisů a ani vlastníci dluhopisů nejsou oprávněni požádat o předčasné splacení dluhopisů
přede dnem konečné splatnosti dluhopisů s výjimkou předčasného splacení 100% jmenovité hodnoty
dluhopisů v případe, že nastane skutečnost, která je považovaná za porušení povinnosti emitenta
(Společnosti) v smyslu Emisních podmínek k vydaným dluhopisům.
Úvěrové riziko. Analýza úvěrové bonity bankovních zůstatků a související koncentrace úvěrového
rizika je popsána v bodě
č. 5.3 přílohy účetní závěrky. Společnost také poskytla úvěr mateřské
společnosti HB Reavis Holding S.A. Tato společnost nemá rating. HB Reavis Holding S.A. řídí poměr
svého dluhu, který je uveden níže. Strategií HB Reavis Holding S.A. je řídit konsolidovaný poměr
zadlužení tak, aby byl přibližně 40 procent.
V tisících CZK
31. prosinec
2021
31. prosinec
2020
Bankovní úvěry, dluhopisy a jiné úročené závazky minus peníze
41 359 582
31 073 152
Celková aktiva
99 837 760
81 274 098
Poměrový ukazatel zadlužení skupiny HB Reavis Holding S.A. 41,43% 38,23%
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
30
7 Řízení finančního rizika (pokračování)
Znehodnocení finančních aktiv v naběhlé hodnotě. Finanční aktiva, mimo aktiv v reálné hodnotě
vykázané do zisku nebo ztráty, se posuzují z hlediska očekávané úvěrové ztráty vždy v okamžiku
zachycení finančního aktiva v účetnictví.
Společnost vykazuje opravnou položku na znehodnocení poskytnutého úvěru spřízněné osobě
společnosti HB Reavis Holding S.A na základě úvěrového rizika od prvotního zaúčtování. Společnost
používá třístupňový model úvěrového rizika: pokud se úvěrové riziko výrazně nezvýšilo (fáze 1), pokud
úvěrové riziko výrazně vzrostlo, tj. finanční aktivum je po splatnosti 30 dní (fáze 2) a pokud je úvěr
"úvěrově znehodnocen", tj. finanční aktivum je vice než 90 dnů po splatnosti (fáze 3). Úvěr poskytnutý
spřízněné osobě společnosti HB Reavis Holding S.A spadá do fáze 1, jelikož u něj nedošlo k
významnému nárůstu úvěrového rizika od počátečního zaúčtování. Pro posouzení kreditního rizika
Společnost vycházela z analýzy úrokové míry za kterou si pů
jčila finanční prostředky při emisi dluhopisů.
Riziko úrokových sazeb. Společnost není vystavena významnému riziku úrokových sazeb protože
emitované dluhopisy i úvěr poskytnutý spřízněné straně jsou úročeny fixní sazbou.
Riziko kurzů cizích měn. Společnost není autonomní, a proto její funkční měna je odvozena od funkční
měny mateřské společnosti HB Reavis Holding S.A., kterou je EUR. Úvěr poskytnutý mateřské
společnosti HB Reavis Holding S.A je denominován v EUR, a tedy nevystavuje Společnost kurzovému
riziku. Společnost je vystavena významnému kurzovému riziku z dluhopisů, protože její vydané
dluhopisy jsou denominovány v Kč, avšak toto riziko je limitováno měnově-úrokovými swapy. Na
základe analýzy citlivosti v případě, že by se kurz Kč oslabil (posílil) o 5% vůči EUR, zisk Společnosti
by se zvýšil (snížil) o nevýznamnou částku.
Řízení kapitálu. Společnost není povinna dodržovat žádné externě legislativou stanovené požadavky
na kapitál, včetně jakýchkoli požadavků na solventnost či kapitálovou přim
ěřenost. Společnost nemá
interní cíle v oblasti řízení kapitálu. Kapitál je řízen na konsolidované úrovni skupiny HB Reavis.
Cílem skupiny na konsolidované úrovni HB Reavis při řízení kapitálu je chránit schopnost Skupiny
pokračovat v činnosti, poskytovat výnosy pro akcionáře a prospěch ostatním zúčastněným stranám a
udržovat optimální kapitálovou strukturu s cílem snížit náklady na kapitál. K udržení nebo úpravě
kapitálové struktury může skupina upravit výši dividend vyplácených akcionářům, vrátit kapitál
akcionářům, vydat nové akcie nebo prodat aktiva ke snížení dluhu. V souladu s ostatními společnostmi
v tomto odvětví skupina monitoruje kapitál na základě čisté hodnoty aktiv.
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
31
8 Transakce se spřízněnými stranami
Strany jsou obecně považovány za spřízněné, pokud jsou pod společnou kontrolou, nebo jestliže jedna
strana má schopnost kontrolovat druhou stranu, nebo může vyvíjet významný vliv nad touto stranou při
přijímání finančních a provozních rozhodnutí. Při posuzování každého možného vztahu spřízněné
osoby je posuzovaná podstata vztahu a nejen jeho právní forma. Všechny transakce byly realizovány
za podmínek obvyklých v obchodním styku.
Zůstatky se spřízněnými stranami byly následující:
V tisících Kč
31.12.2021 31.12.2020
MAJETEK
Úvěry poskytnuté spřízněným stranám
1 341 800 -
Pohledávky vůči spřízněný straně
12 147
ZÁVAZKY
Závazky z obchodního styku 488 210
Všechny v tomto bodě uvedené transakce jsou se spřízněnými stranami pod společnou kontrolou HB
Reavis Holding S.A. S přímou mateřskou společností HB Reavis Group B.V. nebyly provedeny žádné
transakce. Úvěry poskytnuté spřízněným stranám představují úvěr HB Reavis Holding S.A. – viz
poznámka 5.1. Reálná hodnota tohoto úvěru se významně neliší od jeho účetní hodnoty. Reálná
hodnota byla stanovena metodou diskontovaných peněžních toků a patří do úrovně č. 3.
HB Reavis Holding S.A. ručí za splacení dluhopisů vydaných Společností.
Odměny klíčovému managementu Společnosti (jednatelům), které vyplatila Skupina HB Reavis, byly
následující:
V tisících Kč
2021 15.9
–
31.12.2020
Mzdy a jiné krátkodobé benefity
8 852 2 983
Náklady na sociální a zdravotní pojištění
612 277
Náklady celkem 9 464 3 260
Výnosy a náklady se spřízněnými stranami byly následující:
V tisících Kč 2021 15.9
–
31.12.2020
Úrokové výnosy 68 964 -
Administrativní a jiné provozní služby 290 210
Graphics
HB Reavis Finance CZ II, s.r.o.
Příloha individuální účetní závěrky k 31. prosinci 2021
32
9 Události po skončení účetního období
Dne 24. února 2022 zahájila Ruská federace invazi do Ukrajinské republiky. V reakci na to mnoho
jurisdikcí uvalilo na Ruskou federaci a Běloruskou republiku bezprecedentní hospodářské sankce.
Přestože situace zůstává velmi proměnlivá a výhled je zatížen mimořádnou nejistotou, konflikt i sankce
vůči Rusku budou mít zásadní dopad na světovou ekonomiku a finanční trhy. Jako potenciální klíčové
faktory ovlivňující výkonnost Skupiny identifikovala Skupina zvýšení inflace, narušení dodavatelského
řetězce, kolísání kurzů zahraničních měn a kolísání úrokových sazeb.
Ačkoli dopady situace nelze přesně předpovědět a není možné posoudit všechny možné budoucí
důsledky pro Skupinu, Skupina se domnívá, že její finanční situace jí umožní ustát současné narušení
ekonomického prostředí.
Vedení bude i nadále sledovat vývoj a jeho dopad na Skupinu, včetně její činnosti, úvěrových ujednání
a dluhových smluv, a hodnoty a odhady uvedené v účetní závěrce.
Kromě uvedené události po 31. prosinci 2021 nenastaly žádné skutečnosti, které by významně ovlivnily
finanční situaci účetní jednotky.
Tato účet
ní závěrka byla schválena jednatelem Společnosti dne 26. dubna 2022.
_______________
Mgr. Peter Andrašina , jednatel